如何通過供應(yīng)鏈金融破解中小企業(yè)的融資難題？中企筑鏈

時間：2023-03-20 10:46:01 | 來源：電子商務(wù)

時間：2023-03-20 10:46:01 來源：電子商務(wù)

隨著我國經(jīng)濟(jì)實力的不斷增強(qiáng)，我國工業(yè)生產(chǎn)和貿(mào)易規(guī)模也逐步擴(kuò)大，擺脫了原有勞動密集型的限制，無論是行業(yè)規(guī)模和專業(yè)化程度都不斷提高，也因此產(chǎn)生了繁多的金融服務(wù)需求。

而隨著供應(yīng)鏈金融行業(yè)的發(fā)展，供應(yīng)鏈金融技術(shù)與產(chǎn)品不斷的深入到各個行業(yè)之中，在兩者的共同發(fā)展過程中，供應(yīng)鏈金融行業(yè)也呈現(xiàn)出了多樣化和垂直化發(fā)展的趨向。

在這個過程中，供應(yīng)鏈金融對供應(yīng)鏈中的核心企業(yè)、中小企業(yè)和金融機(jī)構(gòu)都產(chǎn)生了深遠(yuǎn)的影響。而長久以來，中小企業(yè)身上一直存在的融資難、融資貴等問題也出現(xiàn)了緩解的跡象。如何全方位調(diào)整和完善自身的供應(yīng)鏈布局？如何多維優(yōu)化和提高供應(yīng)鏈金融的服務(wù)供給能力？將成為長期實現(xiàn)中國經(jīng)濟(jì)可持續(xù)發(fā)展的一個根本性問題，因此需要求從制度、技術(shù)、市場、服務(wù)等多方面做出系統(tǒng)的回答。

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供應(yīng)鏈金融如何影響中小企業(yè)融資？

供應(yīng)鏈金融是指從供應(yīng)鏈產(chǎn)業(yè)鏈整體出發(fā)，運(yùn)用金融科技手段，整合物流、資金流、信息流等信息，在真實交易背景下，構(gòu)建供應(yīng)鏈中占主導(dǎo)地位的核心企業(yè)與上下游企業(yè)一體化的金融供給體系和風(fēng)險評估體系，提供系統(tǒng)性的金融解決方案，以快速響應(yīng)產(chǎn)業(yè)鏈上企業(yè)的結(jié)算、融資、財務(wù)管理等綜合需求，降低企業(yè)成本，提升產(chǎn)業(yè)鏈各方價值。

對于中小企業(yè)來說，供應(yīng)鏈金融是一種新型融資模式。供應(yīng)鏈金融在將資金流整合管理的過程中，既可以為供應(yīng)鏈參與企業(yè)提供貿(mào)易資金平臺服務(wù)，又可以為供應(yīng)鏈中相對弱勢的企業(yè)提供融資服務(wù)。在以核心客戶為依托、以真實貿(mào)易為前提的背景下，實現(xiàn)金融供給和風(fēng)險評估。

目前國內(nèi)供應(yīng)鏈金融主要集中在倉儲、物流、、建筑、快銷品、電力設(shè)備、汽車、醫(yī)藥、有色金屬等行業(yè)，有向各行業(yè)進(jìn)一步垂直化發(fā)展的趨向。

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如何優(yōu)化供應(yīng)鏈金融服務(wù)體系

目前，我國的供應(yīng)鏈金融正處在飛速發(fā)展之中，為了更好的服務(wù)于中小企業(yè)，確保整個供應(yīng)鏈循環(huán)健康有序，供應(yīng)鏈金融的發(fā)展除了重量更需要重質(zhì)才能避免行業(yè)出現(xiàn)野蠻生長的情況。

在西方供應(yīng)鏈金融的發(fā)展歷史上，曾多次出現(xiàn)在供應(yīng)鏈中占據(jù)主導(dǎo)地位的大企業(yè)以金融掠奪的模式壓榨小型企業(yè)。供應(yīng)鏈主導(dǎo)企業(yè)不愿在合約中確認(rèn)應(yīng)負(fù)責(zé)任，而中小企業(yè)卻仍然需要承擔(dān)較高的資金成本，諸如此類的情況我們應(yīng)著力避免。

想要通過供應(yīng)鏈金融，進(jìn)一步解決中小企業(yè)的融資難、融資貴問題，我們?nèi)孕璨粩鄡?yōu)化供應(yīng)鏈金融服務(wù)體系，搭建行業(yè)服務(wù)平臺，實現(xiàn)行業(yè)的健康發(fā)展。其中的要點在于。

1、建立涵蓋財政、金融、稅收支持的政策體系

自2015左右開始，我國便頻頻發(fā)文支持供應(yīng)鏈金融的發(fā)展。一般而言供應(yīng)鏈金融生態(tài)包括了制度環(huán)境、資金環(huán)境和技術(shù)環(huán)境。在制度角度上，環(huán)境已經(jīng)逐漸成熟，下一步則應(yīng)積極從資金、技術(shù)角度加以支撐，實現(xiàn)全方位信息平臺打造。

供應(yīng)鏈金融設(shè)計行業(yè)范圍廣闊，內(nèi)容專業(yè)化程度較高，同時涉及物權(quán)、擔(dān)保等多項法律，在供應(yīng)鏈金融運(yùn)營中涉及的如浮動抵押制度、動產(chǎn)抵押登記制度等相關(guān)制度上仍需確認(rèn)和完善。

與此同時，在財政支持上，則應(yīng)加大對提供供應(yīng)鏈金融服務(wù)機(jī)構(gòu)平臺和信息數(shù)據(jù)平臺建設(shè)的資金投放，提供優(yōu)惠的稅收條件，在供應(yīng)鏈金融發(fā)展過程中將更好的服務(wù)于中小企業(yè)，從而促進(jìn)實體經(jīng)濟(jì)的穩(wěn)定增長。

2、創(chuàng)新供應(yīng)鏈金融的融資體系

從目前來看，供應(yīng)鏈的主要資金供應(yīng)方包括了銀行、證券公司、集團(tuán)財務(wù)公司、政府金控平臺、互聯(lián)網(wǎng)貸款公司、保理公司等。我們可以明顯發(fā)現(xiàn)，供應(yīng)鏈金融資金供給已經(jīng)呈多樣化之勢，因此接下來發(fā)展的重點不僅于擴(kuò)寬融資渠道，更重要的是完善融資的配套體系，提升供應(yīng)鏈金融融資體系的協(xié)同效率。推動現(xiàn)有的供應(yīng)鏈金融服務(wù)多維升級，改善供應(yīng)鏈金融服務(wù)的生態(tài)環(huán)境和場景環(huán)境，使中小企業(yè)能在供應(yīng)鏈金融體系解決融資難題。

因此我們需要吸取相對成熟的供應(yīng)鏈金融服務(wù)機(jī)構(gòu)和平臺的經(jīng)驗，從政府引導(dǎo)資金介入、間接融資與直接融資相配合，多渠道進(jìn)行支持。其中也包括設(shè)立專項基金、籌募集合投資基金、發(fā)債等，對資產(chǎn)規(guī)模較大、負(fù)債比率較為合理，風(fēng)控系統(tǒng)可靠、且對中小企業(yè)融資幫助較大的供應(yīng)鏈金融服務(wù)機(jī)構(gòu)，以國有行作為中心直接予以資金上的配套支持。

3、建立可全息勾勒行業(yè)及中小微企業(yè)風(fēng)險圖譜的風(fēng)險控制體系

對于金融機(jī)構(gòu)而言，服務(wù)任何企業(yè)最關(guān)鍵的地方便在于能否準(zhǔn)確勾勒出有關(guān)企業(yè)的資金需求圖譜和風(fēng)險圖譜，這一點對中小企業(yè)尤為重要。以往金融機(jī)構(gòu)對融資的風(fēng)險控制只注重對資產(chǎn)負(fù)債表、現(xiàn)金流量表、利潤表的審查，傳統(tǒng)模式下，銀行主要查看核心企業(yè)以及上下游企業(yè)的財務(wù)報表，這些數(shù)據(jù)都存在一定的滯后性。

而當(dāng)前，供應(yīng)鏈金融已經(jīng)從早期的解決企業(yè)的融資問題升級到后來的加速資金流動周期方面。通過促進(jìn)產(chǎn)業(yè)生態(tài)、金融生態(tài)加上金融科技高度融合來達(dá)到強(qiáng)化要素組合的協(xié)同和提升資金利用效率的目的。在這個過程中，建立以風(fēng)險控制為焦點的信息數(shù)據(jù)體系無疑是重中之重。這就要求供應(yīng)鏈金融服務(wù)供給方，要通過區(qū)塊鏈、大數(shù)據(jù)、云計算、人工智能等技術(shù)，致力建立縱向產(chǎn)業(yè)全息，橫向貫通工商、稅收、征信、票據(jù)流傳等系統(tǒng)，可多維度交叉印證、勾勒行業(yè)風(fēng)險圖譜的信息數(shù)據(jù)平臺。在對中小微企業(yè)進(jìn)行立體式全息風(fēng)險畫像的同時，收集各類信息，建立負(fù)面清單，從而有高效率地為提供供應(yīng)鏈金融服務(wù)奠定可靠的風(fēng)險控制基礎(chǔ)。

4、建立供應(yīng)鏈金融服務(wù)操作、產(chǎn)品提供、流程管理標(biāo)準(zhǔn)化控制體系

我國供應(yīng)鏈金融發(fā)展至今，市場可以說是厥功至偉。但同樣的，技術(shù)應(yīng)用基礎(chǔ)參差不齊、行業(yè)發(fā)展缺乏韌性等問題也頻頻出現(xiàn)。對于供應(yīng)鏈金融而言，標(biāo)準(zhǔn)化既是服務(wù)水準(zhǔn)和效率的內(nèi)在要求，也是控制風(fēng)險的一個根本手段，因此，需要從交易啟動、文件審定、款項支付、資金配合、應(yīng)付清償?shù)拳h(huán)節(jié)全流程設(shè)定操作標(biāo)準(zhǔn)、對參與方服務(wù)標(biāo)準(zhǔn)、風(fēng)險控制標(biāo)準(zhǔn)及效率控制標(biāo)準(zhǔn)，以保證供應(yīng)鏈金融服務(wù)不斷提高供給質(zhì)量和供給效率。

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促進(jìn)中小企業(yè)發(fā)展的政策支持

1、國務(wù)院辦公廳《關(guān)于積極推進(jìn)供應(yīng)鏈創(chuàng)新與應(yīng)用的指導(dǎo)意見》國辦發(fā)〔2017〕84號

積極穩(wěn)妥發(fā)展供應(yīng)鏈金融。推動全國和地方信用信息共享平臺、商業(yè)銀行、供應(yīng)鏈核心企業(yè)等開放共享信息。鼓勵商業(yè)銀行、供應(yīng)鏈核心企業(yè)等建立供應(yīng)鏈金融服務(wù)平臺，為供應(yīng)鏈上下游中小微企業(yè)提供高效便捷的融資渠道……發(fā)展線上應(yīng)收賬款融資等供應(yīng)鏈金融模式……

2、中共中央國務(wù)院《關(guān)于營造更好發(fā)展環(huán)境 支持民營企業(yè)改革發(fā)展的意見》2019.12

（十） 健全民營企業(yè)融資增信支持體系。推進(jìn)依托供應(yīng)鏈的票據(jù)、訂單等動產(chǎn)質(zhì)押融資，鼓勵第三方建立供應(yīng)鏈綜合服務(wù)平臺。民營企業(yè)、中小企業(yè)以應(yīng)收賬款申請擔(dān)保融資的，國家機(jī)關(guān)、事業(yè)單位和大型企業(yè)等應(yīng)付款方應(yīng)當(dāng)及時確認(rèn)債權(quán)債務(wù)關(guān)系。

3、《保障中小企業(yè)款項支付條例》自2020年9月1日起施行

第十四條　中小企業(yè)以應(yīng)收賬款擔(dān)保融資的，機(jī)關(guān)、事業(yè)單位和大型企業(yè)應(yīng)當(dāng)自中小企業(yè)提出確權(quán)請求之日起30日內(nèi)確認(rèn)債權(quán)債務(wù)關(guān)系，支持中小企業(yè)融資。

4、人民銀行會同工業(yè)和信息化部、司法部、商務(wù)部、國資委、市場監(jiān)管總局、銀保監(jiān)會、外匯局出臺《關(guān)于規(guī)范發(fā)展供應(yīng)鏈金融 支持供應(yīng)鏈產(chǎn)業(yè)鏈穩(wěn)定循環(huán)和優(yōu)化升級的意見》（銀發(fā)〔2020〕226號）。

《意見》從準(zhǔn)確把握供應(yīng)鏈金融的內(nèi)涵和發(fā)展方向、穩(wěn)步推進(jìn)供應(yīng)鏈金融規(guī)范發(fā)展和創(chuàng)新、加強(qiáng)供應(yīng)鏈金融配套基礎(chǔ)設(shè)施建設(shè)、完善供應(yīng)鏈金融政策支持體系、防范供應(yīng)鏈金融風(fēng)險、嚴(yán)格對供應(yīng)鏈金融的監(jiān)管約束等六個方面，提出了23條政策要求和措施。

《意見》提出，金融機(jī)構(gòu)與實體企業(yè)應(yīng)加強(qiáng)信息共享和協(xié)同，提升產(chǎn)業(yè)鏈整體金融服務(wù)水平，提高供應(yīng)鏈融資結(jié)算線上化和數(shù)字化水平。提升應(yīng)收賬款的標(biāo)準(zhǔn)化和透明度，提高中小微企業(yè)應(yīng)收賬款融資效率，支持打通和修復(fù)全球產(chǎn)業(yè)鏈，規(guī)范發(fā)展供應(yīng)鏈存貨、倉單和訂單融資，增強(qiáng)對供應(yīng)鏈金融的風(fēng)險保障支持。

《意見》強(qiáng)調(diào)，供應(yīng)鏈大型企業(yè)應(yīng)嚴(yán)格支付紀(jì)律和賬款確權(quán)，不得擠占中小微企業(yè)利益。各類機(jī)構(gòu)開展供應(yīng)鏈金融業(yè)務(wù)應(yīng)嚴(yán)格遵守國家宏觀調(diào)控和產(chǎn)業(yè)政策，加強(qiáng)業(yè)務(wù)合規(guī)性和風(fēng)險管理。

在服務(wù)中小企業(yè)的過程中，供應(yīng)鏈金融具備不可替代的作用。金融機(jī)構(gòu)通過供應(yīng)鏈金融服務(wù)平臺整合商流、資金流、信息流等各類信息，從而有效提升了資源配置效率。在互聯(lián)網(wǎng)技術(shù)的加持下，金融資源精準(zhǔn)匹配成為可能，量化寬松釋放的流動性傳導(dǎo)到中小企業(yè)，為中小企業(yè)提供高效率、低成本的金融服務(wù)，進(jìn)而實現(xiàn)供應(yīng)鏈內(nèi)部的多方共贏。