騰訊京東蘇寧紛紛布局「供應(yīng)鏈金融」，企業(yè)將告別“融資難”

時(shí)間：2023-03-20 12:20:02 | 來源：電子商務(wù)

時(shí)間：2023-03-20 12:20:02 來源：電子商務(wù)

4月12日，騰訊區(qū)塊鏈正式對外公布“騰訊區(qū)塊鏈+供應(yīng)鏈金融解決方案”。

蘇寧金融則針對供應(yīng)商生產(chǎn)備貨到物流運(yùn)輸、商家?guī)齑妗⑵脚_銷售再到消費(fèi)者購買的過程，對應(yīng)著的供應(yīng)鏈金融的采購、融資、應(yīng)收賬款等服務(wù)場景，推出了“貨速融”等供應(yīng)鏈金融服務(wù)。

而一站式金融生活移動(dòng)平臺——京東金融的布局早已囊括了供應(yīng)鏈金融、消費(fèi)金融、眾籌和財(cái)富管理等九大業(yè)務(wù)板塊。截至2017年7月底，京東金融的供應(yīng)鏈金融業(yè)務(wù)服務(wù)在京東體系外客戶營收增長更是超過300%。

京東、蘇寧、騰訊對供應(yīng)鏈金融的重視和布局，充分顯示出沉寂一年多的供應(yīng)鏈金融出現(xiàn)了回暖的趨勢。無論是傳統(tǒng)商業(yè)銀行、行業(yè)龍頭、物流公司，還是B2B平臺、供應(yīng)鏈公司、信息化服務(wù)商等，均已布局供應(yīng)鏈金融。

供應(yīng)鏈金融模式

在供應(yīng)鏈中，競爭力較強(qiáng)、規(guī)模較大的核心企業(yè)在交貨、價(jià)格、賬期等貿(mào)易條件方面占據(jù)談判的主導(dǎo)地位，往往對上下游企業(yè)造成了賬期壓力。

加之上下游配套企業(yè)大多是中小型企業(yè)，由于缺少抵押品、征信記錄以及交易憑證等條件，難以從銀行融資，最后造成資金鏈緊張，導(dǎo)致整個(gè)供應(yīng)鏈?zhǔn)Ш狻?br>
基于這種情況，供應(yīng)鏈金融萌生了的三種融資形態(tài)：應(yīng)收賬款融資、庫存融資以及預(yù)付款融資。

應(yīng)收賬款融資

應(yīng)收賬款融資是指在供應(yīng)鏈核心企業(yè)承諾支付的前提下，供應(yīng)鏈上下游的中小型企業(yè)可用未到期的應(yīng)收賬款向金融機(jī)構(gòu)進(jìn)行貸款的融資模式。

在應(yīng)收賬款融資模式中，供應(yīng)鏈上下游的中小型企業(yè)雖然是債權(quán)融資的需求方，但核心企業(yè)才是債務(wù)企業(yè)，并且對債權(quán)企業(yè)的融資承擔(dān)反擔(dān)保，即一旦融資企業(yè)出現(xiàn)問題，金融機(jī)構(gòu)會要求債務(wù)企業(yè)承擔(dān)彌補(bǔ)損失的責(zé)任。

存貨融資

存貨融資主要指以貿(mào)易過程中貨物進(jìn)行抵質(zhì)押融資，一般發(fā)生在企業(yè)存貨量較大或庫存周轉(zhuǎn)較慢，導(dǎo)致資金周轉(zhuǎn)壓力較大的情況下，企業(yè)利用現(xiàn)有貨物進(jìn)行資金提前套現(xiàn)。

存貨融資表現(xiàn)形式多樣，主要分為靜態(tài)抵質(zhì)押、動(dòng)態(tài)抵質(zhì)押和倉單質(zhì)押。

靜態(tài)抵質(zhì)押：企業(yè)以自有或第三方合法擁有的存貨為抵質(zhì)押的貸款業(yè)務(wù)，供應(yīng)鏈金融企業(yè)可委托第三方物流公司對客戶提供的抵質(zhì)押貨品實(shí)行監(jiān)管，以匯款方式贖回。

動(dòng)態(tài)抵質(zhì)押：供應(yīng)鏈金融企業(yè)可對用于抵質(zhì)押的商品價(jià)值設(shè)定最低限額，允許限額以上的商品出庫，企業(yè)可以貨易貨，一般適用于庫存穩(wěn)定、貨物品類較為一致以及抵質(zhì)押貨物核定較容易的企業(yè)。

倉單質(zhì)押：分為標(biāo)準(zhǔn)倉單質(zhì)押和普通倉單質(zhì)押，區(qū)別在于質(zhì)押物是否為期貨交割倉單，其中標(biāo)準(zhǔn)倉單質(zhì)押指企業(yè)以自有或第三人合法擁有的標(biāo)準(zhǔn)倉單為質(zhì)押的融資業(yè)務(wù)；普通倉單指客戶提供由倉庫或第三方物流提供的非期貨交割用倉單作為質(zhì)押物，并對倉單作出融資出賬。

由于庫存貨類融資會面臨價(jià)格波動(dòng)和貨物積壓的問題，所以，單純就庫存商品對中小企業(yè)進(jìn)行庫存融資的情況較少。

預(yù)付款融資

在存貨融資的基礎(chǔ)上，預(yù)付款融資得到發(fā)展。在供應(yīng)鏈貿(mào)易業(yè)務(wù)中，供應(yīng)鏈金融企業(yè)可提供預(yù)付款融資服務(wù)。

尤其在較為成熟的供應(yīng)鏈條中，當(dāng)中小企業(yè)在采購階段出現(xiàn)資金缺口時(shí)，向供應(yīng)鏈金融企業(yè)繳納保證金并提供相關(guān)業(yè)務(wù)真實(shí)單據(jù)，供應(yīng)鏈金融企業(yè)在對商業(yè)供應(yīng)商進(jìn)行資質(zhì)核實(shí)后，代替中小企業(yè)采購貨物，并掌握貨權(quán)，隨后由下游融資購貨商可從倉庫中分批提取貨物并用未來的銷售收入分次償還或一次贖回。

按照中小企業(yè)與供應(yīng)鏈金融企業(yè)具體協(xié)議、以及雙方合作情況，貨物可由供應(yīng)商直接運(yùn)送至中小企業(yè)或運(yùn)送至供應(yīng)鏈金融企業(yè)指定的倉庫，而此時(shí)，供應(yīng)鏈金融企業(yè)可在采購甚至物流、倉儲以及銷售階段實(shí)質(zhì)性掌握貨權(quán)。

供應(yīng)鏈金融的應(yīng)用

憑一箱貨、一張訂單借到錢成為現(xiàn)實(shí)

蘇寧金融針對上游供應(yīng)商提供了賬速融、信速融，針對經(jīng)銷商、代理商的小B采購貸，以及針對零售中間環(huán)節(jié)的物流、倉儲類服務(wù)商與企業(yè)貨主的樂業(yè)貸等。

以貨速融為例，假如北京某公司，需定期向工廠購貨。由于流動(dòng)資金不足，向蘇寧金融申請貨速融。蘇寧金融在審查該公司資質(zhì)后，授予該公司一定授信額度。該公司到期向工廠下采購訂單，同時(shí)向蘇寧金融發(fā)起單筆用款申請。

蘇寧金融審核采購訂單真實(shí)性后，將本次支用的貸款和該公司提供的余款統(tǒng)一支付給工廠，工廠確認(rèn)收款后，指定蘇寧物流運(yùn)輸貨物至蘇寧倉庫。該公司后期需提貨時(shí)，償還對應(yīng)金額即可，從而實(shí)現(xiàn)了“憑一張訂單借錢”。

通過蘇寧金融，供應(yīng)鏈企業(yè)不僅可以通過一箱貨、一張訂單借錢，還可以通過賬單、信用值、采購分期、POS流水等，便捷化、快速化獲得授信融資。

供應(yīng)鏈融資市場需求大，并將受政策扶持

騰訊、京東、蘇寧紛紛瞄準(zhǔn)供應(yīng)鏈金融市場不是沒有道理。據(jù)了解，目前的小微企業(yè)融資主要通過銀行、民營小額貸款公司、私人借貸等方式進(jìn)行融資。由于小微企業(yè)融資本身的特殊性，普遍存在融資難、融資貴等問題。

截至2017年12月末，國內(nèi)小微企業(yè)貸款余額30.74萬億元，僅占銀行貸款總余額的24.67%，該市場還有很大的空間尚未開發(fā)。

而供應(yīng)鏈金融對于小微企業(yè)的運(yùn)營發(fā)展會產(chǎn)生巨大的利好，有著強(qiáng)大吸引力：

第一融資便宜，目前小微企業(yè)融資，成本利息在10%-20%之間，通過供應(yīng)鏈融資成本利息可控在10%以下，融資會更便宜。

第二極速放款，過橋基金的架構(gòu)，再由過橋基金和銀行對接，這種體系對于小微企業(yè)非常關(guān)鍵，能夠很好地做到資金的流轉(zhuǎn)。

第三改善現(xiàn)金流和負(fù)債表，通過手機(jī)端可做應(yīng)收轉(zhuǎn)讓，幫助中小微企業(yè)改善現(xiàn)金流。

并且，小微企業(yè)融資問題也得到了各級政府的高度重視，出臺了不少扶持政策，前不久商務(wù)部等8部門，就發(fā)布了關(guān)于開展供應(yīng)鏈金融等創(chuàng)新發(fā)展試點(diǎn)的通知，從供應(yīng)鏈的角度解決小微企業(yè)融資難的問題。

將通過試點(diǎn)，打造“五個(gè)一批”，即創(chuàng)新一批適合我國國情的供應(yīng)鏈技術(shù)和模式，構(gòu)建一批整合能力強(qiáng)、協(xié)同效率高的供應(yīng)鏈平臺，培育一批行業(yè)帶動(dòng)能力強(qiáng)的供應(yīng)鏈領(lǐng)先企業(yè)，形成一批供應(yīng)鏈體系完整、國際競爭力強(qiáng)的產(chǎn)業(yè)集群，總結(jié)一批可復(fù)制推廣的供應(yīng)鏈創(chuàng)新發(fā)展和政府治理實(shí)踐經(jīng)驗(yàn)。

現(xiàn)代供應(yīng)鏈成為培育新增長點(diǎn)、形成新動(dòng)能的重要領(lǐng)域，成為供給側(cè)結(jié)構(gòu)性改革的重要抓手，成為“一帶一路”建設(shè)和形成全面開放新格局的重要載體。

加強(qiáng)業(yè)務(wù)指導(dǎo)和政策支持，鼓勵(lì)試點(diǎn)城市整合國家、省級預(yù)算內(nèi)投資等各項(xiàng)資金，引導(dǎo)社會資本設(shè)立供應(yīng)鏈創(chuàng)新產(chǎn)業(yè)投資基金，支持供應(yīng)鏈創(chuàng)新和應(yīng)用項(xiàng)目。試點(diǎn)城市有關(guān)部門在安排相關(guān)投資時(shí)，會對符合條件的供應(yīng)鏈創(chuàng)新發(fā)展項(xiàng)目予以傾斜。

相信，在市場需求和國家政策的雙向推動(dòng)下，未來的供應(yīng)鏈金融會得到很好的發(fā)展。

內(nèi)容來源：物流金融