淺談供應(yīng)鏈金融模式

時(shí)間：2023-03-20 10:16:01 | 來(lái)源：電子商務(wù)

時(shí)間：2023-03-20 10:16:01 來(lái)源：電子商務(wù)

市場(chǎng)競(jìng)爭(zhēng)已經(jīng)從單一客戶之間的競(jìng)爭(zhēng)轉(zhuǎn)變?yōu)楣?yīng)鏈與供應(yīng)鏈之間的競(jìng)爭(zhēng)，同一供應(yīng)鏈內(nèi)部各方相互依存，"一榮俱榮、一損俱損"；與此同時(shí)，由于賒銷已成為交易的主流方式，處于供應(yīng)鏈中上游的供應(yīng)商，很難通過(guò)"傳統(tǒng)"的信貸方式獲得銀行的資金支持，而資金短缺又會(huì)直接導(dǎo)致后續(xù)環(huán)節(jié)的停滯，甚至出現(xiàn)"斷鏈"。維護(hù)所在供應(yīng)鏈的生存，提高供應(yīng)鏈資金運(yùn)作的效力，降低供應(yīng)鏈整體的管理成本，已經(jīng)成為各方積極探索的一個(gè)鴻溝，因此，螞蟻金服、京東金融、平安銀行、蘇寧金融、國(guó)美金、怡亞通、中信銀行 等各大資源平臺(tái)的“供應(yīng)鏈融資"系列金融產(chǎn)品應(yīng)運(yùn)而生。這些平臺(tái)為自己以后的幾十年業(yè)務(wù)增長(zhǎng)又打造了一條寬大堅(jiān)固的護(hù)城河。

供應(yīng)鏈金融，指圍繞核心企業(yè)，以核心企業(yè)信用為依托，以真實(shí)交易為背景，為產(chǎn)業(yè)鏈上下游企業(yè)提供的一種金融服務(wù)。

據(jù)華創(chuàng)咨詢統(tǒng)計(jì)數(shù)據(jù)顯示，2015年中國(guó)供應(yīng)鏈金融市場(chǎng)規(guī)模達(dá)到14.42萬(wàn)億元，2020年中國(guó)供應(yīng)鏈金融市場(chǎng)規(guī)模將達(dá)到27.01萬(wàn)億元，整體增幅87.31%，供應(yīng)鏈金融市場(chǎng)發(fā)展空間巨大。

隨著數(shù)字技術(shù)的深度應(yīng)用，不斷滲透到金融市場(chǎng)，未來(lái)供應(yīng)鏈金融業(yè)務(wù)將有望爆發(fā)，預(yù)計(jì)2021年有望突破35萬(wàn)億。

當(dāng)前供應(yīng)鏈金融被應(yīng)用在汽車、外貿(mào)、醫(yī)藥、農(nóng)業(yè)、大宗商品、批發(fā)零售等行業(yè)。

供應(yīng)鏈金融的主要代表企業(yè)有：以“開(kāi)發(fā)銀行”為主的招商銀行、平安銀行；以“垂直行業(yè)”為代表的創(chuàng)捷、怡亞通；以“外貿(mào)服務(wù)”為代表的一達(dá)通、東浩蘭生；以“物流服務(wù)”為代表的順豐速運(yùn)、菜鳥(niǎo)；以“金融科技”為代表的螞蟻金服、京東金融等。

供應(yīng)鏈金融作為一種針對(duì)中小企業(yè)的新型融資模式，可有效減少企業(yè)融資成本，提高資金的運(yùn)作效率。

供應(yīng)鏈金融融資模式主要分為：應(yīng)收賬款融資、存貨融資、預(yù)付賬款融資。

在此我們舉例一個(gè)比較出名的手機(jī)品牌公司以及他的上游材料供應(yīng)商，及下游分銷商作為例子。分析清楚這三種供應(yīng)鏈金融模式。

1）應(yīng)收賬款融資 --材料供應(yīng)商需要融資

應(yīng)收賬款融資是指基于產(chǎn)業(yè)鏈中的上游企業(yè)（融資企業(yè)）為獲取流動(dòng)性資金，以其與下游企業(yè)（核心企業(yè)）簽訂的真實(shí)合同產(chǎn)生的應(yīng)收賬款為基礎(chǔ)，向供應(yīng)鏈企業(yè)（金融機(jī)構(gòu)）申請(qǐng)以應(yīng)收賬款為還款來(lái)源的融資。

應(yīng)收賬款融資的業(yè)務(wù)模式為：

· 第1步：產(chǎn)業(yè)鏈中的上下游企業(yè)簽訂采購(gòu)協(xié)議形成應(yīng)收賬款后，約定融資企業(yè)在一定時(shí)間內(nèi)發(fā)貨，核心企業(yè)在收到貨物后按期付款；

· 第2步：融資企業(yè)作為融資方向金融機(jī)構(gòu)申請(qǐng)貸款，并將應(yīng)收賬款單據(jù)質(zhì)押給金融機(jī)構(gòu)；

· 第3步：核心企業(yè)將應(yīng)收賬款相關(guān)的單據(jù)等證明材料交付金融機(jī)構(gòu)，并作出支付賬款或回購(gòu)承諾；

· 第4步：金融機(jī)構(gòu)基于上下游企業(yè)之間交易背景的真實(shí)性，向融資企業(yè)提供信用貸款以緩解階段性資金壓力。

應(yīng)收賬款融資是金融企業(yè)合作最多的一種融資方式。應(yīng)收賬款融資主要有以下方式：直接保理融資、反向保理融資、保理池融資等。

2）存貨融資--（手機(jī)廠商自己需要融資）

存貨融資是指融資企業(yè)以貿(mào)易過(guò)程中貨物進(jìn)行質(zhì)押，向資金提供企業(yè)即貸方出質(zhì)，同時(shí)將質(zhì)押物轉(zhuǎn)交給具有合法保管存貨資格的第三方倉(cāng)庫(kù)進(jìn)行保管，以獲得貸方貸款的業(yè)務(wù)活動(dòng)，是物流企業(yè)參與下的動(dòng)產(chǎn)質(zhì)押業(yè)務(wù)。

存貨融資的業(yè)務(wù)模式為：

· 第1步：融資企業(yè)將貨物以質(zhì)押的形式存入倉(cāng)庫(kù)，第三方監(jiān)管倉(cāng)庫(kù)對(duì)貨物進(jìn)行檢驗(yàn)以保障自己的擔(dān)保權(quán)益；

· 第2步：供應(yīng)鏈企業(yè)獲得貨物的擔(dān)保權(quán)益后，向融資企業(yè)發(fā)放融資資金；

· 第3步：融資企業(yè)銷售貨物給貿(mào)易商，第三方監(jiān)管倉(cāng)庫(kù)將提貨信息告知給供應(yīng)鏈企業(yè)；

· 第4步：貿(mào)易商支付相應(yīng)貨款至供應(yīng)鏈企業(yè)在銀行的專用賬戶，并將收款作為融資企業(yè)償還貸款的本金及利息。

存貨融資一般發(fā)生在從事大宗商品貿(mào)易且因現(xiàn)貨庫(kù)存占用大量流動(dòng)資金的企業(yè)，企業(yè)會(huì)利用現(xiàn)有貨物進(jìn)行資金提前套現(xiàn)。存貨融資主要有以下方式：靜態(tài)抵質(zhì)押融資、動(dòng)態(tài)抵質(zhì)押融資、倉(cāng)單質(zhì)押融資等。

3）預(yù)付賬款融資 （分銷商需要融資）

預(yù)付賬款融資是指買方與賣方簽訂真實(shí)貿(mào)易合同產(chǎn)生的預(yù)付賬款為基礎(chǔ)，銀行為買方提供的、以其銷售收入作為第一還款來(lái)源的短期融資業(yè)務(wù)。

預(yù)付賬款融資的業(yè)務(wù)模式為：

· 第1步：融資企業(yè)和核心企業(yè)簽訂購(gòu)銷合同，并協(xié)商由融資企業(yè)申請(qǐng)貸款，專門用于支付購(gòu)貨款項(xiàng)；

· 第2步：融資企業(yè)憑購(gòu)銷合同向銀行申請(qǐng)倉(cāng)單質(zhì)押貸款，向核心企業(yè)支付該項(xiàng)交易的貨款；

· 第3步：銀行審查核心企業(yè)的資信狀況和回購(gòu)能力后，與核心企業(yè)簽訂回購(gòu)及質(zhì)量保證協(xié)議；

· 第4步：銀行與倉(cāng)庫(kù)監(jiān)管方簽訂倉(cāng)儲(chǔ)監(jiān)管協(xié)議，完成對(duì)貨物的受托與委托管理。

· 第5步：核心企業(yè)根據(jù)購(gòu)銷合同去發(fā)貨，貨物到達(dá)指定倉(cāng)庫(kù)后設(shè)定抵質(zhì)押為代墊款的保證；

· 第6步：銀行獲得貨物的擔(dān)保權(quán)益后，向融資企業(yè)發(fā)放融資資金；

· 第7步：融資企業(yè)繳存一定比例的保證金，銀行告知倉(cāng)儲(chǔ)監(jiān)管方可以釋放相應(yīng)金額的貨物給融資企業(yè)；

· 第8步：融資企業(yè)獲得商品提貨權(quán)，去倉(cāng)庫(kù)提取相應(yīng)金額的貨物；依次不斷循環(huán)，直至保證金賬戶余額等于匯票金額，即融資企業(yè)將貨物提完為止。

預(yù)付賬款融資多用于采購(gòu)階段，核心是將預(yù)付賬款作為融資資產(chǎn)，能夠幫助企業(yè)解決采購(gòu)過(guò)程中遇到的資金瓶頸問(wèn)題。

預(yù)付賬款融資主要有以下方式：先票/款后貨融資、擔(dān)保提貨融資。

供應(yīng)鏈金融是銀行依托產(chǎn)業(yè)鏈上核心企業(yè)及其供應(yīng)鏈場(chǎng)景，提供線上化金融產(chǎn)品或服務(wù)的一種融資模式。

未來(lái)，將是數(shù)字化技術(shù)助推供應(yīng)鏈金融的模式創(chuàng)新，在關(guān)鍵融資業(yè)務(wù)環(huán)節(jié)逐步場(chǎng)景化、生態(tài)化、線上化和數(shù)字化，幫助我們盤活企業(yè)授信，推動(dòng)供應(yīng)鏈上的普惠金融。

當(dāng)然這里只是簡(jiǎn)單介紹了什么是供應(yīng)鏈金融， 但是其實(shí)供應(yīng)鏈金融需要做的其他方面還很多：如企業(yè)評(píng)級(jí)，盡職調(diào)查， 風(fēng)控手段...

而且隨著科技和技術(shù)的發(fā)展， 為了保證交易的真實(shí)性及風(fēng)控的需要，現(xiàn)階段已經(jīng)能夠很好的使用區(qū)塊鏈的技術(shù)去保證資金和交易的安全性了。 更多的內(nèi)容我們以后再再展開(kāi)。